پولبک زدن در بورس


پیش بینی جذاب از بورس فردا (۵ اردیبهشت)

به زعم اغلب کارشناسان، حجم و ارزش معاملات بازار سرمایه در این روزها را در سطح معقولی قرار دارد و از نظر تکنیکالی نیز محدوده یک میلیون و ۴۹۰هزار واحد همچنان محدوده‌ای تعادلی و مهم برای تعیین رفتار آینده بازار است به طوری ‌که واکنش بازار به این سطح برای بازار سرمایه و فعالان بسیار اهمیت دارد.

طبق پیش بینی کارشناسان، با توجه به حجم و ارزش معاملات بورس در این روزها به نظر می‌رسد در حال حاضر شاخص کل در تلاش برای دستیابی به محدوده یک میلیون و ۶۷۰ هزار واحد است. در شرایط کنونی بازار، روند تعادلی معاملات تا رسیدن به فصل مجامع ادامه خواهد داشت و تعادل بازار پایدار خواهد بود.

مجتبی دیبا، کارشناس و فعال بازار سرمایه ، روند معاملات بورس را بررسی کرد و گفت: بر اساس نمودار پایین، شاخص کل در حال پولبک زدن به سطح یک میلیون و ۴۹۰هزار واحد است و به نظر می‌رسد در صورتی که این محدوده حفظ شود، نمادهای شاخص ساز بازار روندی رنج و منفی داشته باشند. البته اگر بازار پولبک زدن در بورس با صعود همراه شود، این صعودها کند خواهد بود.

وی افزود: بنابراین حفظ محدوده یک میلیون و ۴۹۰هزار واحد از اهمیت ویژه‌ای برای ادامه حرکت بازار برخودار است و روند حرکتی بازار را درروزهای آینده تعیین می‌کند.

این کارشناس بازار سرمایه گفت: بعد از ریتم حرکتی صعودی بورس که اغلب صنایع رشد خوبی را شاهد بودند، به نظر می‌رسد در حال حاضر شاخص کل در تلاش برای دستیابی به محدوده یک میلیون و ۶۷۰ هزار واحد است. البته اگر بازار به محدوده مذکور برسد اصلاحاتی نیز به دنبال خواهد داشت اما تعادل بازار پایدار خواهد بود.

دیبا خاطرنشان کرد: به طور کلی محدوده تعادلی یک میلیون و ۶۵۰هزار واحد تا یک میلیون و ۶۷۰هزار واحد پیشروی بازار قرار دارد. به این معنا که بازار در این محدوده به تعادل خواهد رسید. همچنین به نظر می‌رسد روند کنونی بازار تا رسیدن به فصل مجامع ادامه یابد و کلیت بازار در مدار تعادلی باقی بماند.

تحلیل تکنیکال چهار نماد بورسی | نمادی که در حال تشکیل الگوی پرچم است!

امروز ۱۸ دی ۱۴۰۰ به درخواست کاربران سایت نبض بورس چهار نماد وگردش، کماسه، شگویا و کدما به لحاظ تکنیکال مورد بررسی قرار گرفتند تا روند احتمالی این چهار نماد در روز‌های آینده بورس مورد تحلیل قرار گیرد. این چه نماد چه خواهند شد؟

به گزارش نبض بورس، امروز ۱۸ دی ۱۴۰۰ به درخواست کاربران سایت نبض بورس چهار نماد وگردش، کماسه، شگویا و کدما به لحاظ تکنیکال مورد بررسی قرار گرفتند تا روند احتمالی این چهار نماد در روز‌های آینده بورس مورد تحلیل قرار گیرد. این چه نماد چه خواهند شد؟

توجه شود که این تحلیل سیگنالی برای خرید و فروش نیست و صرفا یک پیش بینی از قیمت آینده این سهم ها است.

تحلیل تکنیکال وگردش

تحلیل تکنیکال وگردش

وگردش در دو سال گذشته وارد یک فرآیند اصلاحی درون کانال نزولی شده است. نقاط تماس قیمت با سطوح کانال نشان می‌دهد که کانال اصلاحی از اعتبار کافی برخوردار است. از این رو برگشت قیمت از کف کانال همراه با رشد چشمگیر در حجم معاملات سهم امید به برگشت قیمت را افزایش می‌دهد. از طرفی دیگر RSI در نمودار اندیکاتور هنوز موفق به شکست خط روند نزولی نشده است و تا این اتفاق محقق نشود نمی‌توان سیگنال قوی مبنی بر رشد قیمت را صادر کرد. اولین سطحی که قیمت ممکن است در آن واکنش نشان خط میانی کانال نزولی در ۱۲۶۰ تومان است و پس از آن قیمت می‌تواند تا محدوده‌ی سقف کانال در ۱۷۰۰ تومان رشد کند. از طرفی دیگر محدوده‌ی سطح روانی ۱۰۰۰ تومان حمایت جدی سهم محسوب می‌شود که با توجه به موارد گفته شده در مورد حد سود و حد ضرر سهم می‌شود نتیجه گرفت که سهم نسبت R/R مناسبی دارد.

تحلیل تکنیکال کماسه

تحلیل تکنیکال کماسه

کماسه طی دو سال گذشته با آغاز روند اصلاحی خود بیش از ۸۵ درصد افت قیمت داشته است. اخیرا قیمت دوباره در محدوده‌ کف قیمتی خود قرار گرفته است و واکنش اولیه قیمت به این سطح حمایتی مثبت بوده است. از طرفی دیگر با کاهش قیمت در ماه‌های گذشته و افت کمتر RSI یک واگرایی مثبت میان نمودار قیمت و اندیکاتور RSI شکل گرفته است که سبب تقویت طرف تقاضا شده است. در صورت برگشت قیمت پتانسیل رشد قیمت تا محدوده‌ فیبوی ۰.۲۳ اصلاح اخیر در افق میان مدت و تا پایان سال آینده روی ۷۰۰ تومان وجود دارد که بازدهی مطلوبی برای سهم محسوب می‌شود.

تحلیل تکنیکال شگویا

تحلیل تکنیکال شگویا

شگویا اخیرا موفق به شکست خط روند نزولی و صعود تا محدوده‌ ۱۲۰۰ تومان شد، اما بالای این محدوده تثبیت نشد قیمت هم اکنون در حال پولبک زدن به خط روند نزولی است و طی روز‌های آینده می‌تواند بار دیگر به محدوده فیبوی ۰.۲۳ اصلاح اخیر در ۱۲۰۰ تومان برسد. اما با توجه به آرایش اصلاحی که به نظر می‌آید بسیار نزدیک به تشکیل یک پرچم باشد. هر لحظه ممکن است که قیمت از روند نزولی سه ماهه خود خارج شده و با عبور از محدوده‌ ۱۲۰۰ تومان اهداف قیمتی بالاتری برای سهم ابتدا در ۱۵۰۰ و پس از آن در ۲۰۰۰ تومان بر روی فیبوی ۰.۶۱ اصلاح اخیر فعال شود. با توجه به محدوده‌ حمایتی سهم بر روی ۱۰۰۰ تومان و اهداف گفته شده در بالا باید گفت که سهم از نسبت R/R بسیار جذابی در میان مدت و افق یکساله برخوردار است.

تحلیل تکنیکال کدما

تحلیل تکنیکال کدما

کدما بالاخره حمایت هندسی خود در ۷۵۰۰ تومان را از دست داد و به نظر می‌رسد که پولبک به این محدوده را نیز انجام داده است. هم اکنون قیمت در زیر این محدوده تثبیت شده است. از شکل ظاهری نمودار بر می‌آید که سهم در حال تشکیل یک الگوی سقف دو قلو بوده است. معاملات سهم طی روز‌های گذشته سبب شده است که قیمت از حمایت ۷,۵۰۰ تومانی خود که نقش خط گردن الگوی گفته شده را دارد نیز عبور کند که اگر این اتفاق تثبیت شود به احتمال زیاد اصلاح تا محدوده‌ ۴۷۰۰ تومان در کف کانال صعودی چند ساله بسته به شیب اصلاح ادامه داشته باشد. خط روند صعودی RSI ادامه دارد و این در حال است که روند سهم در نمودار قیمت نزولی بوده است. این موضوع سبب ایجاد یک واگرایی مثبت میان نمودار قیمت و اندیکاتور RSI شده است که انتظار می‌رود سبب تقویت قیمت در محدوده‌ حمایتی خود در نزدیکی ۴۷۰۰ تومان شود.

پیش بینی جذاب از بورس/بورس بازان حتما بخوانند

به زعم اغلب کارشناسان، حجم و ارزش معاملات بازار سرمایه در این روزها را در سطح معقولی قرار دارد و از نظر تکنیکالی نیز محدوده یک میلیون و ۴۹۰هزار واحد همچنان محدوده‌ای تعادلی و مهم برای تعیین رفتار آینده بازار است به طوری ‌که واکنش بازار به این سطح برای بازار سرمایه و فعالان بسیار اهمیت دارد.

پیش بینی جذاب از بورس/بورس بازان حتما بخوانند

به گزارش خط بازار؛ طبق پیش بینی کارشناسان، با توجه به حجم و ارزش معاملات بورس در این روزها به نظر می‌رسد در حال حاضر شاخص کل در تلاش برای دستیابی به محدوده یک میلیون و ۶۷۰ هزار واحد است. در شرایط کنونی بازار، روند تعادلی معاملات تا رسیدن به فصل مجامع ادامه خواهد داشت و تعادل بازار پایدار خواهد بود.

مجتبی دیبا، کارشناس و فعال بازار سرمایه ، روند معاملات بورس را بررسی کرد و گفت: بر اساس نمودار پایین، شاخص کل در حال پولبک زدن به سطح یک میلیون و ۴۹۰هزار واحد است و به نظر می‌رسد در صورتی که این محدوده حفظ شود، نمادهای شاخص ساز بازار روندی رنج و منفی داشته باشند. البته اگر بازار با صعود همراه شود، این صعودها کند خواهد بود.

وی افزود: بنابراین حفظ محدوده یک میلیون و ۴۹۰هزار واحد از اهمیت ویژه‌ای برای ادامه حرکت بازار برخودار است و روند حرکتی بازار را درروزهای آینده تعیین می‌کند.

این کارشناس بازار سرمایه گفت: بعد از ریتم حرکتی صعودی بورس که اغلب صنایع رشد خوبی را شاهد بودند، به نظر می‌رسد در حال حاضر شاخص کل در تلاش برای دستیابی به محدوده یک میلیون و ۶۷۰ هزار واحد است. البته اگر بازار را به محدوده مذکور برسد اصلاحاتی نیز به دنبال خواهد داشت اما تعادل بازار پایدار خواهد بود.

دیبا خاطرنشان کرد: به طور کلی محدوده تعادلی یک میلیون و ۶۵۰هزار واحد تا یک میلیون و ۶۷۰هزار واحد پیشروی بازار قرار دارد. به این معنا که بازار در این محدوده به تعادل خواهد رسید. همچنین به نظر می‌رسد روند کنونی بازار تا رسیدن به فصل مجامع ادامه یابد و کلیت بازار در مدار تعادلی باقی بماند.

واکنش مثبت بازار سرمایه به اخبار خوب/ بورس گام‌های اولیه صعود را برداشت‌

بورس تهران بالاخره پس از چند روز، رشد را تجربه کرد تا بخشی از افت‌های هفته‌های اخیر را جبران کند و می‌توان گفت شاخص‌های عملکردی بازار سهام به فکر برگشت به سمت اهداف بالاتر است.

واکنش مثبت بازار سرمایه به اخبار خوب/ بورس گام‌های اولیه صعود را برداشت‌

به گزارش خبرنگار اقتصادی خبرگزاری فارس، بورس تهران بالاخره بعد از چند روز رشد را تجربه کرد تا بخشی از افت‌های هفته‌های اخیر را جبران کند. شاخص‌ها عملکردی بازار سهام که چند روزی خود را به محدوده یک میلیون 300 هزار واحدی رسانده و به اندازه 78 درصد از موج قبلی نیز روند اصلاحی را طی کرده بود، به فکر برگشت به سمت اهداف بالاتر افتاده است.

جان مورفی به عنوان یکی از سرشناس ‌ترین تکنیکالیست‌‌ها به این برگشت‌های قیمتی از شکست‌ها، پشیمانی معامله گران می‌گوید، در صورتی که شاخص بورس تهران به جهت مثبت شدن در مسیر کانال صعودی قرار بگیرد، می ‌توان گفت که برای شاخص کل نیز پشیمانی معامله گران رخ داده است.

روزهای گذشته شاخص کف کانال حمایتی را از دست داده بود. اما این برگشت و مثبت شدن به عنوان پولبک به خط روند شکسته شده تلقی نمی‌شود و ممکن است به دلیل پایین بودن حجم معاملات و ارزش بازار شاهد افت شاخص به سمت اعداد و ارقام زیر یک میلیون 300 هزار واحدی نیز باشیم.

تحلیل گران تکنیکال معتقدند شاخص در محدوده حمایت قرار دارد و قیمت‌ها نیز به کف رسیده‌‌اند و باید رشد کنند. تحلیل‌گران بنیادی نیز معتقدند ارزش ذاتی سهام بسیاری از شرکت ‌ها بیش از قیمت بازاری آنهاست و در صورتی که گزارش‌های ماهانه آن‌ها حاوی عملکرد مثبت باشد، شاهد رشد قیمت بخشی عمده ای از بازار خواهیم بود.

* چرا بورس صعودی شد؟

حمید دستجردی، کارشناس بازار سرمایه در گفت‌‌و‌گو با خبرنگار اقتصادی خبرگزاری فارس، می‌گوید: نگاه کوتاهی به اندیکاتور RSI نشان می‌دهد که این اندیکاتور تمایل دارد از محدوه‌‌های هیجان فروش خارج شود و به نقطه تعادلی برگردد تا واگرایی ایجاد شده در این اندیکاتور کمی خودنمایی کند.

وی با اشاره به عوامل بیرونی رشد امروز بورس، ادامه داد: دیروز رأی دیوان عدالت اداری مبنی بر عدم شمول مالیاتی سود سپرده‌های بانکی صندوق‌های سرمایه گذاری موجب رشد قیمت نمادهای بانکی شد. از سوی دیگر نمادهای پالایشی و شیمیایی نیز تحت تأثیر اخبار و حواشی مربوط به نرخ‌های پایه و کرک اسپرد با تقاضای بالایی مواجه بودند.

این کارشناس بازار سرمایه تاکید کرد: به نظر می‌رسد بازار پس از مدت‌ها نسبت به اخبار مثبت واکنش نشان داده و صعود بورس در معاملات امروز را می‌ توان، واکنش مثبت بورس هم به حمایت تکنیکال و هم به اخبار و رخدادهای پیرامون بازار مرتبط دانست.صعودی آغاز کند.

* رشد دسته جمعی شاخص های بورس

در پایان معاملات روز چهارشنبه، شاخص کل بورس نسبت به روز کاری قبل 6 هزار و 205 واحد صعود کرد و به رقم یک میلیون و 319 هزار و 789 واحد رسید. بازدهی این شاخص مثبت 47 صدم درصد بوده است.

شاخص کل هموزن با رشد هزار و 391 واحدی در سطح 380 هزار و 270 واحدی ایستاد. بازدهی این شاخص نیز مثبت 37 صدم درصد بوده است. همچنین شاخص کل فرابورس، 55 واحد بالا آمد و در سطح 17 هزار و 971 واحد قرار گرفت.

* کاهش ارزش معاملات خرد بازار سهام

امروز ارزش معاملات کل بازار سهام به رقم 9 هزار و 158 میلیارد تومان افزایش یافت که رشد 3 درصدی را نسبت به روز گذشته نشان می‌هد. ارزش معاملات اوراق بدهی در بازار ثانویه 3 هزار و 851 میلیارد تومان بود که 42 درصد از ارزش کل معاملات بازار سرمایه را تشکیل می‌ دهد.

ارزش معاملات خرد سهام با کاهش 6 درصدی نسبت به روز کاری قبل به رقم 2 هزار و 96 میلیارد تومان رسید که کمترین رقم در هفته جاری بود. سهم معاملات خرد از کل معاملات 23 درصد بوده است.

* افزایش خروج پول حقیقی از بازار سرمایه

امروز ارزش خالص تغییر مالکیت حقوقی به حقیقی بازار برای هفتمین روز متوالی منفی شد و 212 میلیارد تومان پول حقیقی از بورس خارج شد که نسبت به روز سه شنبه رشد 79 درصدی را نشان می دهد.

در معاملات روز چهارشنبه بیشترین خروج پول حقیقی به سهام غزر (شرکت زر ماکارون)، بپاس (شرکت بیمه پاسارگاد) و ولشرق (شرکت لیزینگ ایران و شرق) اختصاص داشت و نمادهای وخاور (بانک خاورمیانه)، قیستو (شرکت قند بیستون) و شپدیس (پتروشیمی پردیس) بیشترین ورود پول حقیقی را داشتند.

* رشد ارزش صف‌های خرید بازار سهام

در جریان معاملات امروز، 56 درصد نمادها با رشد قیمت و 44 درصد سهم های نیز با افت قیمت مواجه شدند؛ در پایان معاملات روز چهارشنبه 81 نماد صف خرید داشتند و 48 نماد با صف فروش مواجه بودند.

مجموع ارزش صف‌های خرید با افت 28 درصدی به 182 میلیارد تومان رسید و مجموع ارزش صف‌های فروش 16 درصد کاهش یافت و 93 میلیارد تومان بود.

در پایان معاملات روز چهارشنبه، نماد تپسی (شرکت پیشگامان فناوری و دانش آرامیس)، غدشت (شرکت دشت مرغاب) و دانا (شرکت بیمه دانا) بیشترین صف خرید را داشتند.

در پایان معاملات امروز، اغلب صف‌های فروش جمع آوری شدند و تنها 3 نماد آسیاتک (انتقال داده های آسیاتک)، ولشرق (شرکت لیزینگ ایران و شرق) و فمراد (آلومراد) صف فروش داشتند.

تحلیل تکنیکال چیست؟

تحلیل تکنیکال چیست؟

اگر یک نگاه به اطراف بیندازید، مطمئنا افرادی را می‌بینین که با فعالیت در بازارهای مالیِ نوین، درآمد قابل‌توجهی دارن و برخلاف اکثریت مردم، از شرایط کسب‌وکار خودشان راضی هستن اما آیا این یک قاعده کلی محسوب می‌شه یا این موفقیت، پیش‌نیازهای خاصی را لازم داره؟ این افراد معاملات خودشان را بر چه مبنایی انجام میدن و از چه اصولی پیروی می‌کنن؟

اگه شما هم جزو دسته‌ای باشین که قصد ورود به بازارهای مالی را دارن، احتمالا بارها نام تحلیل تکنیکال را شنیده‌اید و راجع به کاربرد این مفهوم کنجکاو هستین. افراد فعال در بسترهایی مثل بورس اوراق بهادار یا بازار ارزهای دیجیتال، با بکارگیری تحلیل تکنیکال در معاملاتشان، کسب درآمد می‌کنن و از رقبایشان پیشی می‌گیرن اما این نوع تحلیل به ما چه کمکی می‌کنه؟

برای این‌که شما قادر به کسب درآمد در چنین بازارهایی باشین، باید ابتدا با چند مفهوم پایه آشنا شین تا بتونین با انجام معاملات هوشمندانه، بیشترین سودهی را رقم بزنین. به همین دلیل در کارگزاری حافظ تصمیم گرفتیم تا با بررسی یکی از مهم‌ترین مفاهیم موجود در بازارهای مالی یعنی تحلیل تکنیکال، شما را یک قدم به اهدافتان نزدیک‌تر کنیم.

زمانی که شما با استفاده از اطلاعات گذشته یک قیمت به یک پیش‌بینی از آینده آن می‌رسین، درواقع از تحلیل تکنیکال (Technical analysis) استفاده کردین. البته استفاده از این تحلیل در بازار، اینقدر هم ساده نیست و شما برای بکارگیری آن در معاملاتتان و کسب درآمد از آن، باید این مفهوم را به‌شکل عمیق‌تری متوجه شین. برای استفاده از این تحلیل شما باید با بررسی دقیق رفتار قیمت (نمودار قیمت، حجم معاملات و…) در گذشته، به درک مناسبی از این رفتار در آینده برسین. این شناخت به شما کمک می‌کنه تا قبل از عموم افرادی که در بازار فعال هستن، نسبت به خرید، فروش یا نگهداریِ یک سهم یا ارز اقدام کنین. هنر بررسی داده‌ها اصل میانی این نوع تحلیل هست و نگاه داده‌محور، مهم‌ترین نیاز برای استفاده از آن محسوب می‌شه. به‌عنوان اولین قدم برای تحلیل یک اوراق بهادار یا رمزارز با این روش، شما باید با یک سری ابزار آشنایی پیدا کنین که برای رسیدن به یک پیش‌بینی درست، کمک چشمگیری به شما می‌کنن. البته نیازی به نگرانی نیست! چون شما تا انتهای این مطلب به یک درک قابل‌قبول از این ابزارها می‌رسین. اما بیایید تا قبل از بررسی این ابزارها، کمی بیشتر با تاریخچه و خصوصیات تحلیل تکنیکال آشنا شیم.

تحلیل تکنیکال از کجا شروع شد؟

شروع استفاده از این تحلیل به‌شکل امروزی، در اواخر قرن نوزدهم اتفاق افتاد اما با بررسی تاریخ متوجه می‌شیم که تاریخچه آن، به قرن هجدهم برمی‌گردد. البته در آن سال‌ها این تحلیل شباهت چندانی به نوع امروزی آن نداشت و صرفا از اصول مشابهی بهره می‌برد.
شکل‌گیری نوع امروزیِ تحلیل تکنیکال را می‌توان زمانی دانست که چارلز داو (Charles Dow) آن را مطرح کرد. چارلز داو که موسس وال استریت ژورنال هم هست، با بررسی بیشتر این مفهوم، سعی در اثبات تاثیر رفتارِ گذشته‌ی قیمت در رفتار آینده آن را داشت که همان‌طور که پیداست، موفق هم شد! البته کماکان افراد متعددی مخالف استفاده از این تحلیل در معاملات خود هستن و آن را نوعی اشتباه استراتژیک فرض می‌کنن که در جای خود، به بررسی بیشتر نیاز داره. جالب است که بدانید شاخص صنعتی داو جونز هم توسط چالرز داو ابداع شد که خود تحولی قابل‌توجه در این بستر محسوب می‌شه.

اصول تحلیل تکنیکال

برای این‌که شما از این تحلیل استفاده کنین، باید ابتدا چند اصل را بپذیرین که در این مفهوم، نوعی پیش‌فرض محسوب می‌شن. این اصول را می‌توانیم به ۳ دسته تقسیم کنیم که در ادامه مرور کوتاهی بر هر کدام از آن‌ها خواهیم داشت:

قیمت مهم‌ترین عامل پولبک زدن در بورس است

این اصل ساده را می‌توان به‌عنوان پایه میانی این تحلیل تکنیکال دانست. زمانی که می‌گوییم «قیمت همه چیز است»، به این معناست که در باور تحلیلگرهای تکنیکال، شما با زیر نظر داشتن رفتار قیمت می‌توانید حتی بدون استفاده از تحلیل بنیادی، رفتار آینده آن را تخمین بزنین و واکنشی مناسب نسبت به این تغییر نشان بدین.

قیمت با ترندها حرکت می‌کنه

این تحلیل باور داره که حتی اگر قیمت به‌صورت تصادفی هم حرکت کنه، این تغییر در راستای رفتار گذشته قیمت و ترندهایی که قبلا اتفاق افتاده، هست و شما با بررسی دقیق این رفتار می‌توانید این نوع حرکت‌های تصادفی را نیز پیش‌بینی کنین. همچنین بازه زمانی که این تغییر رفتار رخ داده هم از این قاعده مستثنی نیست. لازم به ذکر است که اکثر تحلیل‌های تکنیکال استراتژیک، با توجه به این اصل مهم طراحی شده‌اند.

تاریخ تکرار خواهد شد

با توجه به این اصل، تغییرات تکراری در رفتار قیمت، به‌طور مستقیم به روانشناسی بازار و افراد حاضر در آن ارتباط داره. همین عامل باعث شده تا شما با توجه به عواملِ احساسی مثل ترس یا هیجان، قادر به پیش‌بینی رفتار آینده قیمت‌ها باشین. در این تحلیل افراد با استفاده از الگوهای چارت، این احساسات را تا میزان زیادی پیش‌بینی کرده و براساس آن، نسبت به خرید، نگهداری یا فروش یک سهم اقدام می‌کنن.

تفاوت تحلیل تکنیکال و تحلیل بنیادی

در تحلیل بنیادی برخلاف تحلیل تکنیکال، تمرکز تحلیلگر بر روی ارزش ذاتی سهام هست و نحوه رفتار قیمت در گذشته، تاثیر چندانی بر روی نتیجه این تحلیل نداره. به این منظور افراد با بررسی اطلاعاتی همچون داده‌های مالی کمپانی‌ها یا شرایط کلی بازار، به یک تخمین از روندی که ارزش سهم یا ارز در آینده طی می‌کنه، می‌رسن و متناسب با این تخمین، سیاست و استراتژی خودشان در روزها، هفته‌ها، ماه‌ها و حتی سال‌های پیش رو را تعیین می‌کنن.
البته ارزش ذاتی سهم یا ارز، تقریبا هیچ تاثیری در نتایج تحلیل‌های تکنیکال نداره و در این تحلیل تمرکز صرفا بر روی رفتارهای قیمت و حجم معاملات است و با توجه به این عوامل تصمیمات مبتنی بر آن اتخاذ می‌شه.

انواع نمودار در تحلیل تکنیکال

در تمام سال‌هایی که پای این تحلیل به بازارهای مالی باز شده، محققان سعی در پیدا کردن نمودارها، الگوها و سیگنال‌هایی داشتن که با استفاده از آن‌ها بتوانند کارایی این تحلیل را پشتیبانی کنن. به همین دلیل در حال حاضر نمودارها و الگوهای متنوعی در این راستا در دسترس شما هستن که هر کدام از آن‌ها برای یک شرایط خاص طراحی شده‌اند.
به‌عنوان مثال بعضی از این ابزارها به‌منظور تعیین سطح حمایت و مقاومت مورد استفاده می‌گیرن و برخی دیگر هم در جهت تخمین شدت ترندها و تغییرات قیمتی استفاده می‌شن. در بین تمام ابزارهای موجود در تحلیل تکنیکال، ۳ نمودار بیشترین کاربرد را دارن که در ادامه آن‌ها را به‌طور خلاصه مرور می‌کنیم:

نمودار میله‌ای

این نمودار براساس اطلاعاتی مثل قیمت باز و بسته شدن سهم، و حداکثر و حداقل ارزشی که آن سهم در یک بازه مشخص زمانی تجربه کرده، تشکیل می‌شه و شما می‌توانید آن‌ها را به شکل یک خط عمودی در چارت‌های خود مشاهده کنین.

نمودار خطی

نمودار خطی را می‌توان ساده‌ترین نمودار در بین دیگر گزینه‌ها دانست؛ چراکه این نوع نمودار صرفا نشان‌دهنده قیمت‌های بسته شدن سهم در یک بازه زمانی مشخص است و شکلی بسیار ساده و قابل‌فهم داره.

نمودار کندل استیک

کندل استیک‌ها، پرکاربردترین نموداری هستند که افراد در تحلیل تکنیکال استفاده می‌کنن. علت این موضوع را هم می‌توانیم تنوع بالا و دقت قابل‌قبول این نمودار در نظر گرفت که باعث استفاده بیش از پیش تحلیلگران از آن شده است. با بررسی این نمودار شما از اطلاعاتی همچون قیمت باز و بسته شدن، و بیشترین و کمترین قیمتی که سهم در یک روز تجربه کرده است، مطلع خواهید شد.
هر کندل استیک دارای یک بدنه و دو خط (سایه) در بالای و پایین بدنه است که در کنار هم، تمام اطلاعات موردنیاز را در اختیار شما می‌گذارن. همچنین کابرد اصلی این نمودار، تعیین زمان مناسب برای وارد شدن و خارج شدن است که نقش چشمگیری در میزان سوددهی معاملات شما ایفا می‌کنه.

مفاهیم پایه تحلیل تکنیکال

حالا که با کلیات این تحلیل بیشتر آشنا شدیم، زمان آن رسیده تا با مرور برخی از مفاهیم پایه، شما را برای ورود به بازار و استفاده از تحلیل تکنیکال در معاملاتتان، آماده‌تر کنیم. برای این‌که شما مسیر خودتان را به‌عنوان یک تحلیلگر تکنیکال شروع کنین، باید به درک مناسبی از این مفاهیم برسین؛ البته نباید فراموش کنیم که حرفه‌ای شدن در این زمینه، نیازمند یادگیری مفاهیم پیچیده‌تری هست که در ادامه به این مفاهیم هم اشاره‌ای خواهیم داشت.

سطح حمایت و مقاومت (Support and resistance levels)

بعید است که پس از ورود به بازارهای مالی، شما هر روز نام این ۲ سطح را نشنوین اما آیا شناخت این مفهوم همین‌قدر مهم است؟ بله. با این‌که یادگیری این مفهوم خیلی ساده است اما درک صحیح از آن در معاملات روزمره شما، تاثیر مثبت قابل‌توجهی داره.
وقتی که قیمت در سطحی قرار می‌گیره که کاهش بیشتر آن مطابق با میل بازار نیست و تقاضای خرید افزایش پیدا می‌کنه، قیمت به سطح پولبک زدن در بورس حمایت رسیده و به‌نوعی با حمایت بازار، از کاهش بیشتر ارزش آن جلوگیری می‌شه.
سطح مقاومت در نقطه مقابل سطح حمایت قرار گرفته و وقتی که قیمت به این سطح می‌رسه، بازار میلی به افزایش بیشتر آن نداشته و با افزایش فروش، از بالاتر رفتن قیمت جلوگیری می‌شه. درواقع در این سطح، بازار نسبت به افزایش بیشتر قیمت مقاومت می‌کنه و باعث شکل‌گیری روند نزولی در ارزش سهم می‌شه.

خط روند (Trend Line)

حرکت قیمت‌ها در ۳ جهت امکان‌پذیره و قیمت یا روند صعودی داره، یا روند نزولی، یا روند خنثی.
خط روند به شما کمک می‌کنه تا قادر به تشخیص هر کدام از این حرکت‌ها باشید؛ اما چطور باید یک خط روند را ایجاد کنیم؟ وقتی شما حداقل ۲ نقطه کف قیمتی را با یک خط به هم متصل کنین، یک خط با شیب مثبت ایجاد خواهد شد که در بازارهای مالی به آن روند صعودی گفته می‌شه.

وقتی این مراحل را با متصل کردن حداقل ۲ نقطه سقف قیمتی طی کنید، یک خط با شیب منفی خواهید داشت که روند نزولی نام داره. روند خنثی هم زمانی شکل می‌گیره که قیمت در یک کانال افقی و بین سطوح حمایت و مقاومت حرکت کنه.
شناخت صحیح خط روند یکی از مهم‌ترین اصولی در نظر گرفته می‌شه که شما برای انجام معاملات سودآور به آن نیاز دارین و بدون توجه به این نکته، احتمال شکست خوردن شما بیش پولبک زدن در بورس از پیش خواهد شد.

پولبک (Pull back)

زمانی که قیمت به یک‌باره در جهت خلاف روند فعلی حرکت می‌کنه و بعد از مدتی دوباره به روند اصلی برمی‌گرده، اصطلاحا پولبک یا عقب‌نشینی رخ داده است. احتمالا می‌پرسین که در مواجهه با این پدیده باید چه واکنشی دهیم؟
به باور بسیاری از فعالان بازار، وقتی که پولبک هنگام شکستن سطوح مقاومت و حمایت اتفاق میفته، بهتره که خودمان را در موقعیتی متضاد نسبت به حالت معمولی قرار بدیم. این نکته به این معنی است که هنگام همزمانی شکست سطح مقاومت و رخ دادن پولبک، در موقعیت خرید و هنگام همزمانی شکست سطح حمایت و رخ دادن پولبک، در موقعیت فروش قرار بگیرین.
البته تصمیم‌گیری صحیح در این شرایط، به بررسی نکات بیشتری نیاز داره و بهتر است که در چنین زمان‌هایی بی‌گدار به آب نزنیم.

حجم معاملات (Trade Volume)

همان‌طور که احتمالا از نام این مفهوم حدس زده‌اید، به تعداد سهامی که در بازه‌های مختلف زمانی (یک‌روزه، ماهانه و…) معامله می‌شن، حجم گفته می‌شه. وقتی که حجم معاملات در هر روندی بیشتر باشه، اعتبار آن روند هم به همان نسبت افزایش پیدا می‌کنه و شما در این شرایط می‌توانید با اطمینان‌خاطر بیشتری تصمیم‌گیری کنین.
البته این نکته به‌صورت بالعکس هم تاثیرگذاره و وقتی که حجم معاملات در روند صعودی کاهش یا در روند نزولی افزایش پیدا می‌کنه، شما احتمالا به پایان آن روند نزدیک‌تر می‌شوید.

الگوهای قیمتی (Chart Patterns)

پیش‌بینی این‌که قیمت در آینده چه رفتاری از خودش نشان می‌ده، کار نسبتا دشواری هست اما نگران نباشین! الگوهای قیمتی این کار را برای شما آسان‌تر می‌کنن. این الگوهای قیمتی که متشکل از خطوط صاف یا منحنی هستند، به شما کمک خواهند کرد تا با دقت بیشتری رفتار قیمت را بررسی کنید و به همین دلیل، پیش‌بینی دقیق‌تری از آینده آن داشته باشین.

این الگوها را می‌توان به ۳ دسته اصلی تقسیم کرد که در ادامه از آن‌ها نام می‌بریم:

  • الگوهای هارمونیک: این الگوها به‌طور میانی برای تشخیص نقاط بازگشت روندها به شما کمک خواهند کرد. از رایج‌ترین الگوهای هارمونیک می‌توانیم از الگوی خرچنگ، الگوی پروانه، الگوی ABCD و الگوی گارتلی نام ببریم.
  • الگوهای کندل استیک: در راستای پیش‌بینی رفتار قیمت در آینده و شرایط کلی بازار، الگوهای کندل استیک بیشترین کمک را به شما خواهند کرد. این الگوها دامنه بسیار گسترده‌ای دارن اما از مهم‌ترین آن‌ها می‌توان به الگوی کندل استیک دوجی، الگوی کندل استیک ماروبزو، الگوی کندل استیک پوشاننده صعودی و پوشاننده نزولی اشاره کرد.پ
  • الگوهای کلاسیک: این نوع الگو به ۲ دسته اصلی تقسیم می‌شود که عبارتند از: الگوهای کلاسیک برگشتی و الگوهای کلاسیک ادامه دهنده. همان‌طور که تا حدی از نام این الگوها مشخص است، الگوی کلاسیک برگشتی برای پیش‌بینی بازگشت روند، و الگوی کلاسیک ادامه دهنده برای پیش‌بینی ادامه روند فعلی به کار می‌روند. الگوهای نعلبکی، سر و شانه، سقف و کف دوقلو، و سقف و کف سه قلو، از مهم‌ترین الگوهای کلاسیک بازگشتی، و الگوهای مستطیل، مثلث و پرچم، از مهم‌ترین الگوهای کلاسیک ادامه دهنده به‌شمار می‌روند.

در صورتی که شما قصد داشته باشین به یک حرفه‌ای در تحلیل تکنیکال تبدیل شوید، مفاهیم دیگری را هم باید یاد بگیرین و با تمرین مداوم، به آن‌ها مسلط شوید. در بین این مفاهیم می‌توانیم به موارد ذیل اشاره کنیم:

  • اندیکاتورها و اسیلاتورها
  • امواج الیوت
  • فیبوناچی
  • واگرایی
  • ایچیموکو و …

البته نرم‌افزارهای تحلیل تکنیکال، در این روند به شما کمک قابل‌توجهی می‌کنن و شما با استفاده از این ابزارهای تحلیل، کار ساده‌تری را پیش رو خواهید داشت.

جمع‌بندی

اگر شما هم از علاقه‌مندان به بازارهای مالی باشین، احتمالا بارها نام تحلیل تکنیکال را شنیده‌اید. این تحلیل به شما کمک می‌کنه تا به یک پیش‌بینی نسبتا دقیق از رفتار قیمت‌ها در آینده برسین و بر این اساس، تصمیمات هوشمندانه‌تری را اتخاذ کنین. البته به این منظور باید ابتدا با برخی از مفاهیم مهم در این تحلیل آشنا بشین تا با رسیدن به یک درک عمیق، تحلیل ایده‌آل‌تری را داشته باشین.
به همین دلیل در کارگزاری حافظ تصمیم گرفتیم با بررسی این مفاهیم، مسیر شما برای تبدیل شدن به یک تحلیلگر تکنیکال را هموارتر کنیم. شما با بررسی مطالبی که در اینجا مرور کردیم، می‌توانید به یک درک قابل‌قبول از تحلیل تکنیکال برسین و یک قدم به انجام معاملات سودآور نزدیک‌تر بشین.



اشتراک گذاری

دیدگاه شما

اولین دیدگاه را شما ارسال نمایید.